المخططات اللوغاريتمية | وكيف تختلف عن مخططات الأسعار الخطية؟

المخططات اللوغاريتمية

مقدمة                                                                    

في الواقع تتكون مخططات الفنية من محورين، عمودي وأفقي. يمثل المحور العمودي (y) السعر ويمثل المحور الأفقي (x) الوقت. المحور العمودي، الذي يمثل التغيرات في أسعار الأسهم، له مقياسين: خطي (حسابي) ولوغاريتمي (نسبة مئوية). اعتماداً على نوع مقياس السعر المستخدم عند عرض الرسم البياني، يختلف أيضاً تفسير وتحليل الرسم البياني من قبل المتداولين. تعرض معظم برامج التحليل الفني أنماطاً مختلفة من الرسوم البيانية. لكن السؤال الذي يواجهه معظم المتداولين هو إذا كان المخططات الخطية أفضل أم المخططات اللوغاريتمية؟ في هذه المقالة نشرح الفرق بين مخططات الحسابية واللوغاريتمية في التحليل الفني.

مخططات الأسعار الخطية (الحسابية)

بشكل عام، نرسم العديد من مخططات الأسعار على مقياس السعر الخطي أو الحسابي. في مخططات الأسعار الحسابية، كل خط أفقي يمثل الوقت بينما الخط العمودي يمثل السعر.

يتم رسم المقياس الحسابي على المحور (y) أو محور العمودي، وهناك مسافات متساوية بين الأسعار.  يعني أن المسافة بين كل فترة هي نفس المسافة الأخرى. لكن الفرق بين مخططاتالحسابية واللوغاريتمية في التحليل الفني كبير جداً، خاصة في التداول ​​الطويل  المدى. اعتماداً على استراتيجيات التداول الموجودة، يمكن لكل مخططأن يقدم معلومات أو بيانات مختلفة تماماً.

في المقياس الحسابي، تغيير حركة السعر لاتظهر بشكل نسبة المئوية، بينما مستويات الأسعار تظهر بناءً على سعر ثابت. تم عرض كل تغيير في السعر على الرسم البياني ، لذلك من السهل رسم البيانات بمقياس حسابي يدوياً. أي تغيير في السعر،  يتم عرضه بشكل سعر ثابت في الرسم البياني ولهذا السبب، من الأسهل رسم مخطط بمقياس حسابي يدوياً.

كما ترى في الصورة أدناه، على مقياس حسابي، يظهر تغييرات سعر البيتكوين من 20.000 دولار إلى 30.000 دولار بنفس الطريقة التي يتغير بها السعر من 50.000 دولار إلى 60.000 دولار. في الحالة الأولى، زاد السعر بنسبة 50٪، بينما في الحالة الثانية، لدينا زيادة بنسبة 20٪ فقط في السعر. يمكن أن يؤدي هذا الاختلاف الکبیر إلى مشاكل في تحليل الأصول التي تتضاعف أسعارها.

مخططات الأسعار الخطية (الحسابية)

ملاحظة: مخطط الأسعار الحسابية تظهر التغييرات عندما ينخفض ​​السعر، أقل مما هو بالفعل (أقل من مستويات الحقيقية)، وعندما يرتفع السعر، فإنه يُظهر التغييرات عالية جداً وغير عادية.

مخططات الأسعار اللوغاريتمية

في مخططات الأسعار اللوغاريتمية (النسبة المئوية)، فترات السعر غير متساوية، وهو أهم فرق بين الرسم البياني الحسابي والمخطط اللوغاريتمي. في الواقع، في مخططات اللوغاريتمية، يتم عرض مسافة السعر كنسبة مئوية على المحور العمودي. نظراً لأن فترات السعر في هذا النوع من المخططات غير متساوية، فكلما ارتفع السعر، انخفض المحور العمودي بمسافات متساوية. في الواقع، مع ارتفاع سعر السهم، تنخفض مخططاتاللوغاريتمية للمسافات ويتم تحديد النسبة المئوية. في هذه المخططات، يكون الاختلاف في المخططات الأطول أكثر أهمية. لذلك، سيتم كسر خط الاتجاه في هذه الرسوم البيانية بسرعة كبيرة.

معظم المحللين والمتداولين يستخدمون المخططات اللوغاريتمية. تظهر النسبة المئوية للتغييرات التي تتكرر عادةً على أنها مسافات متساوية بين الأرقام. على المقياس اللوغاريتمي، على سبيل المثال، المسافة بين الرقمين $ 10 و $ 20 تساوي المسافة بين $ 20 و $ 40، لأنه في كلتا الحالتين هناك زيادة بنسبة 100٪ في السعر.

على المقياس اللوغاريتمي، فإن التغير في السعر من 20.000 دولار إلى 30.000 دولار يختلف تماماً عن التغير في المقياس من 50.000 دولار إلى 60.000 دولار. وعلى الرغم من أن كلا الزيادات في أسعار الدولار هي نفسها، فإن أول زيادة قدرها 10.000 دولار تمثل عائداً بنسبة 50 بالمائة، وتمثل الزيادة الثانية عائداً بنسبة 20 بالمائة على أسعار الأصول.

مخططات الأسعار اللوغاريتمية

نظرًا لأن القفزة بنسبة 50 بالمائة تختلف عن القفزة بنسبة 20 بالمائة، يستخدم المحللون المخططات اللوغاريتمية ليحددوا الاختلاف؛ لأنه في هذا المقياس، ستكون النسبة المئوية للقفزات أكثر وضوحاً.

ملاحظة: إذا كانت الأسعار قريبة من بعضها، عند استخدام المقياس اللوغاريتمي یصعب قراءة المخطط.

عندما تكون التقلبات شديدة ويريد التاجر یراقب السوق علی مد طویل، المقياس اللوغاريتمي يكون خيار أفضل من الحسابي. من ناحية أخرى، فإن المتداولين الذين يتداولون على أساس يومي وقصير الأجل ويسعون إلى تحليل الأسعار على فترات زمنية قصيرة، فإن المقياس الحسابي سيكون خيار أفضل بالنسبة لهم.

في مخططات اليومية والقصيرة إلى متوسطة مع التقلبات المنخفضة، فإن نوع المقياس المستخدم ليس مهمًا للغاية، وإذا قمنا بتغيير مقياس الحسابي إلى اللوغاريتمية، لا نرى فرق كبير.

كيفية نضبط المخطط على مقياس اللوغاريتمية؟

في معظم مخططات الأسعار، يمكن تغيير مقياس اللوغاريتمي بسهولة. على سبيل المثال ، في Trading View، اختار “log” في أسفل اليمين لتنشيط مقياس اللوغاريتمي.

متى تستخدم مخططات اللوغاريتمية؟

على الرغم من أن مقاييس اللوغاريتمية والحسابية لهن استخداماتهن وخصائصهن الخاصة، إلا أن المقياس اللوغاريتمي يُظهر بشكل أفضل هبوط أو صعود السعر مقارنة بالمقياس الحسابي. هذه المقياس يساعد أكثر في رسم حركة السعر وتحقيق الأهداف المرجوة للشراء أو البيع.

من الأفضل؟ مقياس اللوغاريتمية أو مقياس الخطية؟

الإجابة هي أن المقياس الحسابي، على عكس المقياس اللوغاريتمي، لا يمكنه تحديد نسبة الربح، لذلك في المقياس اللوغاريتمي، يمكن للمرء أن يرى الاتجاه الحقيقي للأسعار، وبالتالي يستخدم معظم المحللين هذا المقياس.

مخططات اللوغاريتمية

عند استخدام مقياس اللوغاريتمي المستخدم يحصل على توقعات أفضل للسوق، لذلك عندما نريد نتداول على مد طويل، يجب أن نستخدم مقياس اللوغاريتمي.

مثال على الفرق بين مخططات الحسابية واللوغاريتمية في التحليل الفني

لفهم الفرق بين مخططات الحسابية واللوغاريتمية، لنفترض أنك أجريت عمليتين تداول على سهم. في الصفقة الأولى تشتري السهم بسعر 100$ وتغلقه بسعر 500$؛ بمعنى آخر، في منتصف الصفقة، حققت ربحاً قدره 400$. لكن لنفترض أنك في المعاملة الثانية، اشتريت السهم بسعر 700$ وبعد النمو في الأسعار، قمت ببيع السهم بسعر 1100$ (مع نفس ربح 400$). كما ترى، فإن النطاق السعري بين المخططين هو نفسه. لذلك يمكننا القول أن هذا المخطط هو مخطط حسابي. لكن السؤال هو، هل هذه النسبة التي شاهدناها في المعاملتين تظهر لنا حقيقة السوق؟

كان لدينا زيادة في الأسعار بمقدار 400$ في السهم الأول؛ لذلك، إذا اشترينا سهماً يساوي 100$ في البداية، فسنحصل على ربح يقارب 400$ عند بيعه. لكن إذا اشترينا في الصفقة الثانية نفس الـ 100$ سهم بسعر 700$، فهل يمكننا القول أننا سنحصل على 400$ ربح هنا أيضًا؟ الجواب هو طبعا لا. لأنه وفقاً للمخطط اللوغاريتمي، في الصفقة الثانية  عندما اشترينا السهم بسعر 700$ وقمنا ببيعه بسعر 1100$، استفدنا فقط من هذه الصفقة 57 مليون. (من 700$ إلى 1100$، نحقق أرباحاً بنسبة 57٪). هذا هو الفرق بين الرسوم البيانية الحسابية واللوغاريتمية في التحليل الفني، قلنا أن مسافات السعر ممثلة في الرسوم البيانية اللوغاريتمية كنسبة مئوية.

المخططات في صورة

للمزيد اقرأ:
الفرق بين التداول اليومي “Day Trading” والتداول المتأرجح “Swing Trading”
التداول بطريقة Buy Low – Sell High

للحصول على المزيد من الأخبار والتعليمات، تابعونا على الإنستغرام والتلجرام.

سناء ناصري

لمدة عامين، کفریلانسر اکتب مقال و اصمم الجرافيك بشكل احترافی

منشور ذات صلة
نموذج القمم المزدوجة 5 Minutes

نموذج القمم المزدوجة| Double Top

سناء ناصري

في نموذج القمم مزدوجة انتبه إلى الخط الأحمر أسفل الفتحة بين القمتين. هذا الخط يسمى “خط العنق”. بعد التصحيح من قمة الأولى، يسمى خط الدعم الذي كان قادرًا على إعادة الأصل إلى الاتجاه الصعودي خط العنق.

اترك تعليقاً

لن يتم نشر عنوان بريدك الإلكتروني. الحقول الإلزامية مشار إليها بـ *

السلة